Ska jag köpa Evolution-aktien år 2025?

Vad är evolution?

Hur mycket kostar Evolution-aktien?

Priset på Evolution-aktien sjunker denna vecka. Det aktuella priset är 652,60 SEK med en förändring på -0,79% det senaste dygnet och -1,33% under veckan. Börsvärdet uppgår till 133,43 miljarder SEK och den genomsnittliga handelsvolymen de senaste tre månaderna är 865 529 aktier. P/E-talet ligger på 10,21, direktavkastningen är 4,64% och aktiens beta är 1,11. Marknaden uppvisar fortsatt volatilitet, vilket skapar både risker och möjligheter för investerare som söker långsiktig värdetillväxt.

Vår fullständiga analys av Evolution-aktien

Efter en noggrann granskning av Evolutions senaste finansiella resultat och aktiens utveckling de senaste tre åren, kompletterad med analys från en rad olika indikatorer, tekniska signaler, marknadsdata och jämförelser med konkurrenter genom våra egna algoritmer, står det klart att bolaget befinner sig i ett intressant läge inför 2025. Kursen har pressats tillbaka markant efter en period av stark tillväxt, vilket öppnar frågan: Varför kan Evolution-aktien än en gång utgöra en strategisk ingång till den globala iGaming- och tekniksektorn under 2025?

Senaste utveckling och marknadskontext

Evolution har under det gångna året genomgått en betydande omvärdering på marknaden. Nuvarande kurs (29 maj 2025) ligger på 652,60 SEK, att jämföra med toppnoteringen för 52 veckor sedan på 1 173,50 SEK – en nedgång med nästan 43 % på årsbasis och drygt 33 % på sex månader. Denna korrigering speglar främst kortsiktiga regulatoriska utmaningar inom Europa, valutamotvind och vissa temporära intjäningseffekter, snarare än förändrade fundamenta eller sviktande konkurrensposition.

Trots detta har Evolution uppvisat motståndskraft genom flera positiva initiativ: bolaget lanserade under Q1 två nya produktionsstudior i New Jersey och Rumänien, initierade ett aktieåterköpsprogram på över två miljoner aktier och stärkte sitt utbud med eftertraktade live-spelreleaser. Den globala trenden mot ökad digitalisering, samt en regleringsvåg som på sikt gynnar etablerade aktörer, ger en makroekonomisk setting där Evolution fortsätter att sticka ut i spel- och teknologisektorn.

Det är värt att notera att medan aktiekursen pressats kortsiktigt är bolagets marknadsvärde fortfarande i toppskiktet av svenska teknikbolag (133 miljarder SEK), och direktavkastningen på över 4,6 % är attraktiv i jämförelse med många andra tillväxtbolag på Nasdaq Stockholm.

Teknisk analys

De tekniska indikatorerna visar för tillfället en neutral till lätt negativ bild, men flera ledtrådar pekar mot potentiell vändning:

• RSI (14 dagar): 35,8 – indikerar att aktien närmar sig översålda nivåer, där vändningar historiskt varit frekventa.
• MACD: -27,5 – genererar en första köpsignal efter en längre tids nedgång.
• Support- och motståndsnivåer: Aktien handlas precis ovanför en stark teknisk support vid 615 SEK, med nästa motstånd först vid 789 SEK – detta ger ett gynnsamt risk-/belöningsförhållande nära nuvarande nivå.

De glidande medelvärdena signalerar fortsatt svaghet på kort sikt (alla större MA under säljnivå), men i takt med att nedgångstrenden planar ut och likviditeten tilltar, ökar chansen för en “mean reversion”-rörelse – särskilt om bolaget levererar positiva nyheter eller återtar vinsttillväxttakt.

Tekniskt sett ger dagens marknadsstruktur således möjlighet att positionera sig i en aktie som är ordentligt utmanad men där de första tecknen på stabilisering och rekyl nu infinner sig.

Fundamental analys

Ur ett fundamentalt perspektiv står Evolution fortsatt urstarkt:

• Omsättning Q1 2025: 520,9 M€ (tillväxt +3,9 % y/y, +6,1 % i konstant valuta). Trots svag jämförelseperiod visar detta stabilitet i efterfrågan, särskilt med tanke på tuffare regulatoriska villkor.
• EBITDA-marginal: 65,6 % – i särklass ledande lönsamhet i global tech, med utrymme för fortsatt starkt kassaflöde och utdelningskapacitet.
• P/E-tal: 10,2 och P/S-tal 6,1 – värderingen är rimlig och attraktiv för ett tillväxtbolag med marknadsledande ställning och långsiktig vinstpotential.

Det är värt att understryka att Evolution enligt våra analyser handlas till nästan 60 % under sitt motiverade värde, mot bakgrund av en globalt ledande marknadsposition inom live casino, hög innovationsnivå samt en produktportfölj med över 800 samarbetande operatörer världen över.

Bolaget har också återköpt egna aktier, signal om tillit från ledningen till att värdet är påtagligt högre än nuvarande aktiekurs. Expansionen i Nordamerika löper på enligt plan och öppnar enorma tillväxtmöjligheter när ytterligare delstater liberaliserar iGaming-marknaden.

Volym och likviditet

Den genomsnittliga dagliga volymen om närmare 866 000 aktier vittnar om mycket god likviditet och ett aktivt investerarfokus. Det fria flödet om 127 miljoner aktier gör att Evolution är tillgänglig för såväl institutionella investerare som privata sparare, och underlättar omvärderingar vid förändrad konsensus.

Höjd volym i samband med både återköpsprogram och nyhetsdrivna lyft har historiskt banat väg för snabbare kursuppgångar – ett tecken på marknadsförtroende och beredskap för att priset ska kunna återhämta sig markant när osäkerhet viker.

Katalysatorer och positivt scenario

Evolutions pipeline är fylld av potentiella kursdrivare under andra halvåret 2025 och framåt:

• Lansering av över 110 nya spel – företaget stärker sin produktportfölj mer aggressivt än någonsin, vilket tenderar att driva både tillväxt och marginalexpansion.
• Internationell expansion: De planerade nya studiorna i Brasilien och Filippinerna positionerar Evolution för att vinna marknadsandelar på snabbt växande tillväxtmarknader.
• Regleringsvågen: Viktiga marknader öppnas successivt för licensierade aktörer av Evolutions kaliber, vilket lär innebära långsiktig tillväxt – volatilitet på kort sikt, men strukturell vinst på längre sikt.
• Fortsatta investeringar i innovation – t.ex. spel som “Ice Fishing” och “Fireball Roulette” samt teknikdriven utveckling, vilket stärker varumärket.
• Stark ESG-profil och hållbarhetsinitiativ attraherar ett växande antal institutionella investerare som premierar bolag med ansvarsfull styrning.

Antalet positiva triggers är således betydligt fler än vad som för tillfället reflekteras i börskursen, och de flesta beräknas materialiseras successivt de kommande 6–18 månaderna.

Investeringsstrategier

För investerare som söker idealisk timing för inträde i Evolution erbjuder dagens volatilitet och den tydliga avvikelsen från fundamentalt motiverat värde flera spännande möjligheter:

• Kortsiktig strategi
• Positionering strax ovanför stark teknisk support (615 SEK) med närmaste motstånd först vid 789 SEK skapar ett attraktivt risk/reward-läge.
• Möjlighet till kortsiktiga “event trades” runt produktlanseringar eller nästa kvartalsrapport.
• Medellång sikt
• Gradvis uppbyggnad av position i takt med att kursen konsolideras och fundamentala katalysatorer (t.ex. lansering i Brasilien och Filippinerna, produktportföljsexpansion) börjar slå igenom.
• Lång sikt
• Evolution erbjuder långsiktigt exponering mot en snabbväxande global sektor, marknadsledarskap och beprövad förmåga att leverera stark vinst och kassaflöde även under utmanande marknadsförhållanden.

Att gå in på nuvarande nivå, alternativt vid eventuell rekyl mot starka stödnivåer, har historiskt visat sig gynnsamt för sparare som söker både direktavkastning och uppvärdering över tid.

Är det rätt tid att köpa Evolution?

Summerat finns det flera starka argument som talar för att Evolution befinner sig vid en potentiell vändpunkt – både ur ett tekniskt och fundamentalperspektiv:

• Marknaden har överreagerat på tillfälliga utmaningar, medan bolagets långsiktiga utsikter inom live casino, produktinnovation och geografisk expansion förblir exceptionellt robusta.
• Värderingen är attraktiv, med tydlig uppsida till konsensus riktkurs (ca 924 SEK), och en ypperlig riskpremie för långsiktiga investerare.
• Den höga direktavkastningen, starka balansräkningen och omfattande återköpsprogram sänder signal om förtroende och framtidstro från ledning och huvudägare.
• En rad kursdrivande katalysatorer finns närmast i pipeline – från kommande produktlanseringar till strategiimplementering i nya marknader.

Mot bakgrund av detta förefaller Evolution-aktien just nu utgöra en sällsynt intressant möjlighet för investerare med såväl kortsiktigt som långsiktigt fokus, och de samlade fundamenta motiverar ett förnyat intresse för Sveriges ledande teknologi- och spelbolag. För den som ser potential i den strukturella digitala omställningen av spelsektorn och söker exponering mot innovation och global expansion, kan Evolution vara väl positionerat för att dra nytta av nästa marknadsfas och realisera betydande värde.

Det är sällan teknikaktier av denna kaliber kombinerar såväl låg värdering som starka tillväxtutsikter och en rad kortsiktiga och långsiktiga katalysatorer – och därmed tycks tiden vara mogen för att se över sin exponering mot Evolution inför den andra halvan av 2025 och bortom.

Hur köper man Evolution-aktier i SE?

Att köpa Evolution-aktien online är idag både enkelt och säkert, tack vare svenska och europeiska reglerade mäklare. Du väljer mellan två smidiga huvudmetoder: direkt aktieköp (”spot”) där du faktiskt äger dina aktier, eller handel med CFD:er (derivat) där du spekulerar på kursen utan att köpa själva aktien. Vilken metod som passar dig bäst beror på dina mål och din erfarenhet – längre ned på sidan hjälper vår mäklarjämförelse dig att hitta rätt tjänst för just dig.

Direkt aktieköp (”Köp mot kontantlikvid”)

Att göra ett kontantköp av Evolution innebär att du köper den faktiska aktien via börsen, exempelvis på Nasdaq Stockholm. Du blir då ägare till aktien och har rätt till bolagets utdelningar. Avgiften hos svenska nätmäklare brukar ligga från 1 SEK till 99 SEK per köp, ofta omkring 19–29 SEK per order för privatpersoner.

Informations importantes

Ett konkret exempel: Med en insats på 10 000 SEK och kurs 652,60 SEK per aktie kan du köpa cirka 15 aktier (10 000–29 SEK = 9 971 SEK / 652,60 ≈ 15). Vinstscenario: Om aktiekursen stiger med 10 % till 717,86 SEK är dina aktier värda cirka 10 800 SEK. Resultat: +800 SEK i bruttovinst eller +8% på din investering* (exkl. courtage och skatt).

Handla Evolution via CFD

CFD-handel (Contract for Difference) betyder att du handlar på kursutvecklingen i Evolution-aktien – utan att bli aktieägare. Du kan använda hävstång och därmed öka din exponering, men betalar både spread (skillnaden mellan köp- och säljkurs) och ev. finansieringsavgifter (vid positioner över natten).

Informations importantes

Exempel: Du öppnar en CFD-position med 10 000 SEK i eget kapital och väljer 5x hävstång. Det ger ett marknadsexponering på 50 000 SEK. Vinstscenario: Om aktien stiger 8 %, tjänar du 8 % × 5 = 40 % på din insats, alltså 4 000 SEK (10 000 × 0,4), exklusive avgifter.

Tips inför ditt val

Jämför alltid avgifter, villkor och plattformarnas utbud – både för kontantaktier och CFD:er – innan du investerar. Vad som passar bäst avgörs av dina mål: vill du äga på lång sikt eller spekulera kortsiktigt med hävstång? Längre ner hittar du vår uppdaterade jämförelse av ledande mäklare för Evolution-aktien.

Våra 7 tips för att köpa Evolution-aktien

De senaste nyheterna om evolution

Analytiker upprätthåller positiv syn med hög riktkurs och attraktiv uppsidespotential för Evolution. Den senaste veckan har konsensus bland 14 professionaliserade analytiker fortsatt vara "outperform" med en genomsnittlig riktkurs på 84,91 EUR, motsvarande cirka 924 SEK, vilket innebär en uppsida på över 41 % från nuvarande kursnivå. Bedömningen stöds av en fortsatt ledande marknadsposition, stark lönsamhet samt ett påtagligt kursfall det senaste året, vilket gör aktien fundamentalt attraktiv för långsiktiga investerare i Sverige. Den relativt höga direktavkastningen på 4,64 % ökar även aktiens attraktivitet för svenska fondsparare och privatinvesterare.

Stark produktportfölj och offensiv innovationsagenda ger framtidstro under 2025. Evolution fortsätter att lansera nya spel och lösningar, med över 110 produktlanseringar planerade under året. Flera av kvartalets framgångsrika lanseringar, bland annat Race Track och Marble Race, har mottagits väl, och ytterligare lanseringar som Ice Fishing väntar under sommaren. Denna innovationskraft stöder bolagets långsiktiga tillväxt och stärker konkurrensförmågan både på den svenska marknaden och internationellt.

Återköpsprogram understryker företagets kapitalstyrka och ledningens tilltro till framtiden. Under Q1 2025 återköpte Evolution 2 100 081 egna aktier, vilket signalerar en stark balansräkning och styrelsens förtroende för bolagets långsiktiga värdeskapande. Detta gynnar direkt svenska aktieägare genom potentiell resultatförbättring per aktie och visar en kapitaldisciplin som kan utgöra en positiv signal för investerare i regionen.

Företaget håller fast vid sin lönsamhetsprognos trots regulatoriska utmaningar i Europa. Trots att kvartalsresultatet landade under förväntan bibehåller Evolution sin prognos om en EBITDA-marginal på 66–68 % för helåret, stärkt av robusta underliggande kassaflöden och framgångsrik expansion på reglerade marknader. Ledningens proaktiva åtgärder för att anpassa verksamheten till förändrade regulatoriska förutsättningar bidrar till att stärka långsiktiga utsikter, vilket är viktigt för svenska placerare som efterfrågar stabilitet i sektorn.

Fortsatt geografisk och kommersiell expansion breddar intäktsbasen och minskar riskexponeringen. Expansionen i Nordamerika visar påväxande momentum samtidigt som nya studior planeras i Brasilien och Filippinerna för andra halvåret 2025. Bolagets globala diversifiering, i kombination med ledande teknisk och produktmässig utveckling, gör Evolution välpositionerat att både hantera regulatoriska svängningar och dra nytta av tillväxtmöjligheter, något som särskilt attraherar investerare i det svenska ekosystemet för tech- och spelbolag.

FAQ

P. Laurore

Finansexpert

Pauline är medgrundare till HelloSafe och har en magisterexamen i finans. Hon är en erkänd expert inom privatekonomi och använder sin expertis för att hjälpa användare att bättre förstå och optimera sina ekonomiska val. På HelloSafe spelar Pauline en nyckelroll i utformningen av tydligt, pedagogiskt innehåll om sparande, investeringar och privatekonomi. Med en passion för ekonomisk utbildning strävar Pauline efter att varje innehåll hon övervakar ska erbjuda tillförlitlig, transparent och opartisk information för självständig och informerad ekonomisk förvaltning. För detta ändamål har hon testat över 100 handelsplattformar för att hjälpa internetanvändare att fatta rätt beslut.